Análisis técnico de Ibex 35, Santander, Telefónica, Gamesa, Iberdrola y Sabadell

Publicamos en abierto para los usuarios registrados algunas de las preguntas del último encuentro digital en la zona premium con nuestro director de análisis realizado el miércoles 08 de Julio de 2015. Luis Francisco Ruiz, Director de Análisis de Estrategias de Inversión

1 - BANCO SANTADER

Buenas tardes. Mi pregunta es sobre banco Santander la tengo en pérdidas de 12%. Que haría usted las vendería o las mantendrias. Muchas gracias 
Ayer sacábamos dos ideas de trading a corto plazo sobre Banco Santander y Acerinox de acciones que se encontraban a la altura de la directriz alcista de largo plazo presentando sobreventa y donde se apreciaba una recuperación en el volumen de contratación. Le dejo este enlace con las ideas de trading.

En definitiva, llegados al punto actual concedería margen a las posiciones largas abiertas mientras el precio no confirme con una pérdida de 5,832 la ruptura de la directriz alcista de largo plazo.

Muchas gracias a usted por participar en el encuentro

 

2 - GAMESA

Tengo acciones de gamesa, las tengo compradas a 14 y no se si mantenerlas o venderlas

La acción presenta una estructura de máximos / mínimos significativos crecientes que viene acompañado por las medias móviles de largo plazo cruzadas al alza y presentando pendiente positiva. La tendencia es alcista en diferentes marcos temporales y la caída desde el máximo anual situado en 15,16 debe tratarse como una corrección a corto plazo. Es cierto que aparecen divergencias bajistas en los osciladores de precios y de volumen, sin embargo, mientras lo signos de cansancio no se confirmen la mejor opción es mantener posiciones largas o compradoras abiertas. El stop más ajustado quedaría por debajo de 13,73 que es aproximación de la media de 40 sesiones y de la directriz alcista secundaria trazada en el gráfico. Un poco más abajo y para posiciones de medio plazo podríamos utilizar para establecer el stop el mínimo significativo establecido en 12,65.

Gracias a usted por participar en el encuentro
 

 

3 - IBERDROLA

Buenos días tengo algo de liquidez y me gustaria acertar en mis inversiones. ¿qué le parece Iberdrola? o que valores  me aconsejaria para comprar ya? gracias, esperamdo su pronta orientacion y respuesta.

La mejor opción es replicar la Cartera de acciones Ibex 35 puede consultar las estadísticas en la actualización más reciente (le dejo el enlace más abajo) donde dispone de un histórico. La Cartera busca obtener una rentabilidad superior al Ibex 35 con una menor volatilidad. No busca una rotación elevada para que sea fácil de replicar.

Ver estadísticas de la cartera Ibex 35

Respecto a Iberdrola es una acción que presenta un aspecto técnico envidiable y momento positivo en sus principales cifras empresariales (el 22 de julio presentará los resultados del 2T15). En estas condiciones la mejor opción es trabajar del lado largo o comprador y la corrección reciente puede considerarse una oportunidad para incorporarse a la tendencia alcista primaria. El stop quedaría por debajo de 5,627 que es aproximación de la media de 200 sesiones y de la directriz alcista primaria que parte de mínimos de 2.012.

Gracias a usted por participar en el encuentro
 

 

4 - BANCO SABADELL

Buenos días Luis Francisco me gustaría que me diera su opinión sobre Sabadell tengo acciones de preferentes y de las últimas ampliaciones de capital y nada más hace perder soportes. Muchas gracias de antemano.

El precio se encuentra a la altura de una media móvil simple de 200 sesiones plana y en la mitad del rango comprendido entre el máximo y el mínimo significativo de 2.014, 2,45 y 1,77. La acción se encuentra inmersa dentro de un amplio movimiento lateral. Dentro de este proceso, el amplio incremento en el volumen de contratación y el sesgo alcista que presenta la estructura de fondo, nos hacen considerar que si nos tuviéramos que decantar por una ruptura del lateral, esta sería por la parte superior, por 2,45. Ahora bien, si quiere trabajar con esta posibilidad el stop recomendado quedaría por debajo de 1,77 y, más ajustado, por debajo de 1,96. Si no le convence la idea, la mejor opción es quedarse fuera del mercado y buscar otras alternativas.

Un saludo y muchas gracias a usted por participar en el encuentro
 

 
5 - TELEFÓNICA

Buenos días, me gustaría su opinión a cerca de Telefónica, precio de entrada y Stop Loss.

La acción presenta una clara de estructura de máximos / mínimos significativos crecientes que viene respaldada por un volumen al alza (ver pendiente positiva en la media de 200 sesiones en el histograma de la ventana inferior). La tendencia primaria es alcista y el lado largo o comprador de mercado es la mejor opción y la caída desde máximos anuales debe interpretarse como una corrección a corto plazo.

Llegados a este punto, tiene dos opciones:

La primera, buscar al precio estableciendo una orden limitada de compra en niveles técnicos importantes y establecer un stop. Si esta es la forma de actuar con el precio pegado a la media de 200 sesiones se pueden probar largos y el stop quedará en función de su horizonte temporal; 11,982 / 11,598 para posiciones de corto plazo y 11,10 para posiciones de medio / largo plazo.

La segunda opción es esperar a que el precio muestre señales de giro al alza y supere la primera resistencia situada en 12,675. Ganará fiabilidad en su entrada pues el momento será positivo y el stop quedaría por debajo del mínimo reciente que deje la serie de precios.

Muchas gracias a usted por participar en el encuentro

 

6 - IBEX 35

Buenos días Sr. Luís Francisco, hasta donde cree la caída del Ibex 35 por la situación de Grecia, China, subida de tipos la Fed, etc.

Buena pregunta, establecer un punto o una zona exacta para la caída supone ejercer de gurú. Sin embargo, tampoco quiero dejarle sin respuesta.

Por un lado hay que determinar si la caída que usted comenta puede tener continuidad y supondría un cambio en la tendencia de fondo o supone una oportunidad de compra. En este sentido pese a todos los frentes que acompañan la corrección (Grecia, Rusia, Tipos de la Fed, ahora China….), las variables que históricamente han ayudado a establecer las probabilidades a favor dentro del mercado de acciones español (“Ibex 35”) no respaldan un cambio de tendencia; los beneficios y las ventas son crecientes, el volumen acompaña, las encuestas empresariales marcan nuevos máximos, se revisan al alza previsiones de crecimiento económico…

De esta manera, consideramos que la caída actual es una corrección ofrece una oportunidad de compra pues es algo puntual, no sostenible, y que la tendencia primaria es alcista. Ahora bien, estamos apreciando el daño que una corrección a medio plazo puede hacer; el Ibex desde el máximo anual lleva acumulada más de un 10% de caída.

Para finalizar si buscamos un escenario que calificaría de alta tensión y una zona de mínimos que podría alcanzar el Ibex en estas condiciones, la establecería en 9.610 / 9.370 apoyo durante todo 2.014 y proyección a la baja del canal bajista actual. Por el momento, el precio está probando la directriz alcista primaria y, lo más normal, es que se estabilice en los niveles actuales.

Un saludo