FONDOS DE INVERSIÓN (Se responderán exclusivamente preguntas sobre fondos)

Las respuestas de este encuentro digital han sido elaboradas por José Manuel García Rolán, European Financial Advisor nº 10733 y Miguel Ángel Cicuéndez Luna, EAFI.

Buenos días. Gracias por la pregunta. El sector bancario en  un marco de posible subida de intereses si tiene sentido . Con relación a invertir en pequeñas compañías también nos parece interesante ya que en estos momentos de ciclo y  en un escenario de volatilidad en los índices, las pequeñas compañías lo están haciendo mejor. Pero hay que ser muy cauto con este tipo de activos ( sectoriales o small caps etc. )ya que suelen ser activos de riesgo alto y solo adecuados a los perfiles más agresivos y siempre en una cartera adecuadamente diversificada en su justa proporción..  Para la renta fija emergente yo sería más cauto. En general, y en este momento solo tendríamos renta fija de corto plazo o gestión alternativa Saludos

Buenos días y gracias por su pregunta, pero este consultorio es de fondos de inversión. Quizás debería de hacer su consulta en un apartado especializado en renta fija, donde podrán ayudarle con su consulta. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. En principio la cartera tiene buena pinta, pero hasta que no empiece a funcionar con ella y le vaya haciendo un seguimiento adecuado, no sabrá qué piezas pueden ser las mejores o las más débiles. Luego simplemente es cuestión de ir haciendo los ajustes pertinentes en función de si la cartera va cumpliendo o no expectativas. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. Tanto el Sycomore como el Nordea llevan unos meses en los que no están haciendo una buena labor. Por ello hemos ido buscando alternativas que pudieran hacer una mejor función dentro de las carteras moderadas, como por ejemplo el Cartesio X o el Gestión Boutique CL Flexible, IIC que asesoro, que son fondos con mucha menos volatilidad y por tanto más tranquilos. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. Lo mejor que puede hacer en un escenario económico negativo, es apostar por una buena diversificación de cartera, donde podría combinar productos de renta fija a corto plazo con productos de gestión alternativa que puedan aportar descorrelación en la cartera. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. Dentro de la parte de bonos, tiene que tener en cuenta que es uno de los productos más arriesgados, y por tanto hay que tener un perfil de riesgo que pueda tolerar la volatilidad que en un momento dado pueden aportar estos fondos. Por lo demás, como elemento para diversificar una cartera agresiva, no lo vemos mal. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. Este tipo de fondos están orientados para mantener en cartera durante un periodo de tiempo prolongado, generalmente 5 años como mínimo. Si no se encuentra cómodo con el fondo, nosotros creemos que lo mejor siempre es buscar alternativas. No le vemos sentido mantener activos en cartera que nos generan preocupación. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. Hoy por hoy, lo que usted busca no tiene fácil solución. Si quiere que sus ahorro superen a la inflación, con los tipos de interés por los suelos, no le quedará otra que invertir, para lo que deberá estar dispuesto a asumir algo de riesgo. No existen productos de inversión que no tengan riesgo, aunque este sea muy pequeño. Si quiere le invitamos a que se ponga en contacto con nosotros en nuestra dirección de correo y le intentamos ayudar de manera personalizada. Gracias.

Buenos días y gracias por su pregunta. Sectorialmente, creemos que puede ser interesante la inversión en temáticas de futuro como la Robótica o la Inteligencia Artificial, también creemos que la cartera puede incluir algo de empresas medianas y pequeñas, tanto en Europa como en Estados Unidos. De igual manera, también nos gusta incluir algo de mercado asiático en las carteras, potenciando especialmente China e India. Con esta composición sectorial, creemos que puede hacerse una idea de lo que le puede interesar. Respecto a los fondos que nos comenta, no son fondos que tengamos en nuestros listados. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. Sin conocer más detalles y a través de un consultorio no podríamos hacer un planteamiento de cartera concreto. Le invitamos por tanto a que nos contacte a través de nuestro correo electrónico, para que podamos ayudarle de manera personalizada. Gracias.

Buenos días y gracias por su pregunta. Si un fondo lo hace bien, no vemos motivo alguno para salirnos de él, salvo que hubiera un empeoramiento claro de la situación económica (que no es el caso) o hubiera una necesidad de liquidez. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. Las apuestas sectoriales a través de ETFs, suelen ser bastante arriesgadas, ya que o se acierta plenamente con el momento del ciclo, o al ser instrumentos de gestión pasiva, pueden meternos en problemas. El sector de telecomunicaciones ha estado muy castigado y empieza a gustarnos, pero preferimos siempre invertirlo a través de fondos que tengan cierto sesgo al mismo. En cuanto al Zinc, no es un producto del que seamos expertos, pero al igual que cualquier materia prima, su evolución dependerá en cierta parte de la fortaleza o debilidad del dólar, así como del ciclo económico. Nosotros no vemos interesante la inversión en una materia prima única. En el caso de querer invertir en materiales básicos, mejor hacerlo a través del sector y si es posible, con un fondo de inversión. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. Ambos fondos son muy parecidos en su composición de cartera, por lo que su evolución dependerá del acierto que tengan los gestores a la hora de implantar sus estrategias de inversión. Si tuviéramos que elegir uno, sería el Robeco, pero por histórico y por la confianza que siempre nos ha dado la gestora. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. Todos ellos son fondos que pueden tener mucho potencial si los mercados acompañan, pero también son fondos que en un momento determinado pueden tener volatilidades muy altas, por lo que hay que ser prudentes. Tampoco se centre en elegir el mejor fondo, ya que muchas veces eso es imposible. Trate de buscar fondos que puedan combinar entre sí, y que puedan contribuir a hacer una cartera más sólida. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. Lo cierto es nos plantea dos temáticas totalmente diferentes. Ambas son temáticas para carteras agresivas, ya que en un momento determinado pueden aportar mucha volatilidad y caídas importantes en las carteras. Los fondos de pequeñas empresas americanas deberían de tener menos volatilidad que los fondos de brasil en un contexto normal de mercado. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. Son todos fondos muy interesantes y que en su mayoría tenemos en las carteras de perfil moderado/equilibrado. Además, son fondos que pueden combinarse para aportar diversificación a la cartera. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. El Nordea Stable Return es un fondo que lo ha hecho muy bien en el pasado, y que no tiene por qué hacerlo mal en el futuro. Solamente está pasando por un momento de corrección, provocado por alguna estrategia que no le está funcionando correctamente. La mayoría de fondos de inversión suelen pasar por estos momentos, por eso es tan importante hacer un seguimiento correcto de la cartera y hacerle los cambios que necesita en determinados momentos. De todas formas, tenga en cuenta que tener un solo fondo no es lo más adecuado, ya que su riesgo es mucho mayor que si tuviera la cartera diversificada en varios fondos, aunque estos tuvieran un perfil de riesgo similar. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. De los fondos que nos comenta, tan solo el Securite está actualmente en nuestros listados. Del Nordea y del Kaldemorgen nos hemos ido saliendo en los últimos meses ya que su comportamiento no nos convencía. Hemos ido buscando alternativas en fondos tipo Candriam Credit Opportunities, Gestión Boutique CL Flexible,  fondo que estoy asesorando, Cartesio X o BSF Fixed Income entre otros. Saludos.

Buenos días. Gracias por la pregunta. Aunque ya nos comenta que su perfil es agresivo sería conveniente conocer más detalles. En principio para largo plazo, con riesgo  y en una cartera diversificada tiene todo el sentido en invertir en megatendencias tipo Robótica energías limpias, biotech, ciberseguridad etc.

La gestora Pictet es especialista en en fondos sectoriales. Puede encontrar las 3 temáticas comentadas individualizadas y alguna más en el Pictet Megatrend, por ejemplo. Saludos.

Las respuestas de este encuentro digital han sido elaboradas por José Manuel García Rolán, European Financial Advisor nº 10733 y Miguel Ángel Cicuéndez Luna, EAFI.